Что лучше купить сейчас: iShares Select Dividend ETF или iShares International Select Dividend ETF?

iShares International Select Дивидендный ETF (BATS: IDV) стремится отслеживать инвестиционные результаты индекса, состоящего из акций с относительно высокими дивидендными выплатами на развитых рынках за пределами США. iShares Выберите дивидендный ETF (NASDAQ: DVY) выполняет ту же задачу, за исключением того, что использует исключительно акции США, приносящие относительно высокие дивиденды. Среднее отношение цены к прибыли (P/E) в IDV составляет примерно половину среднего показателя DVY. Это связано с тем, что акции США традиционно дороже, чем их международные конкуренты.

В условиях экономической неопределенности в США крайне важно помнить, что географическая диверсификация может быть практическим инструментом для снижения риска вашего портфеля. Вот почему мы рассматриваем, какой ETF лучше купить: iShares Select Dividend или iShares International Select Dividend?

iShares International Select Dividend ETF аргументы быков и медведей

Проценты, полученные этим ETF после вычета расходов за последние 30 дней, составили 5,84%. Эта высокая доходность идеально подходит для инвесторов, которые хотят генерировать денежный поток по сравнению с приростом капитала. Высокая доходность, вероятно, является результатом более низкой оценки международных акций и широкого спектра акций, доступных для выбора на этих различных рынках. Однако коэффициент расходов выше, чем у ETF iShares Select Dividend, и составляет 0,49% по сравнению с 0,38%, что снижает любую потенциальную доходность.

Двузначные активы фонда включают финансы (28,44%), материалы (15,59%), коммунальные услуги (15,59%) и промышленные товары (15,54%). Относительно высокий вес, придаваемый финансовым показателям, может принести пользу ETF, поскольку процентные ставки продолжают расти, увеличивая прибыль банка. Фонд преимущественно инвестирует в Европу, но также имеет активы по всему миру.

Учитывая более низкие процентные ставки в еврозоне и возобновление поддержки периферийных экономик, перспективы региона менее мрачны, чем у США. Однако ETF имеет большой вес в Великобритании, где прогнозируется годовая инфляция на уровне 10% , как и США, вступают в рецессию, поскольку ставки продолжают агрессивно расти. За последние десять лет ETF продемонстрировал среднегодовой темп роста в 5,27%, что является довольно низкой доходностью, однако это может измениться, поскольку инвесторы больше переходят на акции, выплачивающие дивиденды, для стабильности во время текущей волатильности рынка.

iShares Select Dividend ETF аргументы быков и медведей

Проценты по этому ETF после вычета расходов за последние 30 дней составили 3,27% — ниже, чем у ETF iShares International Select Dividend. Хотя доходность ниже, она по-прежнему является хорошей ставкой для инвесторов, стремящихся генерировать стабильный денежный поток. Этот показатель выше, чем его средний показатель за 12 месяцев, что можно объяснить медвежьим рынком, ударившим по рыночной капитализации многих акций.

Двузначные активы фонда включают коммунальные услуги (26,30%), финансы (19,88%) и потребительские товары (10,28%). Этот ETF менее сконцентрирован в своих трех крупнейших активах, чем его международный аналог, что подразумевает более низкий уровень отраслевого риска. Однако географический риск выше, поскольку все акции находятся в одной стране. Если США впадут в рецессию, как ожидается в следующем году, инвесторам в ETF будет предоставлена ​​небольшая защита.

За последние десять лет фонд продемонстрировал среднегодовой темп роста в 12,41%, что значительно превосходит его аналог. Даже при использовании более коротких временных интервалов ETF Select Dividend продолжает превосходить ETF International Select Dividend. Хотя исторические показатели не являются гарантией будущего роста, они помогают обеспечить более надежную инвестиционную картину. В этом случае ETF Select Dividend несет больший географический риск, но полученная прибыль была достаточной, чтобы оправдать дополнительный риск в прошлом.

Так что лучше купить прямо сейчас?

Исторически сложилось так, что iShares Select Dividend ETF был более прибыльным вложением. Тем не менее, с учетом текущих рыночных и экономических потрясений, для инвесторов, владеющих активами преимущественно в США, может оказаться разумной стратегией диверсификация за счет международных холдингов.